数量化投资技术系列之三：基于景气指数的行业选择与配置方法｜金融工程研究

本报告由国信证券金融工程团队发布，系统研究了行业景气指数与行业股指之间的定量关系，并基于此构建了行业配置模型。实证表明，超配行业组合（2个行业等权重）在2006年5月至2009年3月期间累计收益率为259.51%，远超基准指数的47.81%。报告首次全面考察了行业股指与景气指数的映射关系，采用逐步回归和多元线性回归方法，结合相对估值给出每季度行业配置建议。适合量化研究员、基金经理、金融工程分析师及投资决策者参考。核心数据:超配行业组合累计收益率259.51%;基准指数累计收益率47.81%;低配行业组合累计收益率35.00%。

本报告由国信证券发布,发布于 2017 年。

覆盖 2017 年,全文约 21。

本报告免费查阅,登录资料宝后即可在线获取完整内容。

适合量化研究员、基金经理、金融工程分析师、投资决策者等读者参考。

重点分析了金融投资、景气指数、配置方法、金融工程等议题。