双动量选股策略：价格动量与基本面动量结合的量化投资方法

报告摘要

本报告提出双动量选股策略，结合价格动量与基本面动量（FIR）。实证显示，价格动量因子IC为-0.0044，基本面动量因子IC为0.0381；双动量策略多空组合平均月收益0.85%，显著优于单一因子。该方法能同时捕捉快速和缓慢移动的市场信息，为量化选股提供新思路。

核心要点

摘要
中国股票市场的价格动量
基本面动量因子
双动量策略
Fama-Macbeth回归分析

报告信息

文件全名: 《因子选股系列：基于价格动量和基本面动量的双动量选股策略-西南证券》
适合读者: 量化研究员基金经理投资经理
核心数据: 0.85%
0.44%
-0.15%
核心议题: 金融投资价格动量

常见问题

《双动量选股策略：价格动量与基本面动量结合的量化投资方法》主要包含哪些内容?

本报告提出双动量选股策略，结合价格动量与基本面动量（FIR）。实证显示，价格动量因子IC为-0.0044，基本面动量因子IC为0.0381；双动量策略多空组合平均月收益0.85%，显著优于单一因子。该方法能同时捕捉快速和缓慢移动的市场信息，为量化选股提供新思路。核心数据:0.85%;0.44%;-0.15%。

这份报告由哪家机构发布?

本报告由西南证券发布,发布于 2021 年。

这份报告覆盖哪一年、篇幅多大?

覆盖 2021 年,全文约 16。

这份报告是免费的吗?如何获取?

本报告为付费报告,可在资料宝站内下单后获取完整内容。

这份报告适合哪些读者?

适合量化研究员、基金经理、投资经理等读者参考。

报告涉及哪些关键议题?

重点分析了金融投资、价格动量等议题。