惠誉博华2022年结构融资利率压力评级标准：方法框架与关键驱动因素

报告摘要

本报告详述惠誉博华对结构融资产品的利率变化敏感度分析方法，涵盖对冲机制、即期利率与均衡利率影响、宏观经济预期等关键驱动因素。适用于首次评级及跟踪评级，提供标准上行和下行利率压力曲线，测试资产端与证券端利率风险。评级标准不涵盖利率波动间接影响，但为现金流分析提供边界压力情景。

📋 核心要点(部分)

1. 适用范围
2. 关键评级驱动因素
3. 评级标准框架
4. 标准利率压力
5. 评级标准变动
6. 评级标准局限性