2018年春季策略研讨会：大类资产配置研究～控制篇-国泰君安

报告摘要

本报告为国泰君安2018年春季策略研讨会发布的《大类资产配置研究——控制篇》，深入探讨大类资产配置的核心框架与逻辑。从绝对收益和风险控制两个维度，系统阐述资产配置的必要性：一方面，通过精准择时配置不同周期性资产可显著提升组合收益；另一方面，当预测存在模型或参数误差时，多元化配置能有效分散风险。报告由资深分析师陈奥林、蔡旻昊执笔，适合金融机构投资经理、资产配置研究员、量化策略师、风控专家及金融工程从业者阅读，为实战中的资产配置决策提供理论支撑与框架参考。