2018债券市场专题报告：牛熊切换机构持仓全景图｜资金面与配置策略分析
2018年一季度债市在资金面意外宽裕和避险情绪推动下走强，基金一季报披露率超八成，揭示机构操作新特征。报告显示：利率债踏空，高等级信用债久期率先拉长；低等级民企债风险偏好未改善，城投债向高等级倾斜；地产债需求边际回升但集中在AAA等级。核心数据：债基+混基发行2569亿份，货基存量接近22万亿，7天年化收益率超4.1%。适合债券投资者、基金研究员、固定收益分析师、金融机构及投资经理深入洞察。
报告摘要
2018年一季度债市在资金面意外宽裕和避险情绪推动下走强，基金一季报披露率超八成，揭示机构操作新特征。报告显示：利率债踏空，高等级信用债久期率先拉长；低等级民企债风险偏好未改善，城投债向高等级倾斜；地产债需求边际回升但集中在AAA等级。核心数据：债基+混基发行2569亿份，货基存量接近22万亿，7天年化收益率超4.1%。适合债券投资者、基金研究员、固定收益分析师、金融机构及投资经理深入洞察。
核心要点
- 季报概览：债券资产逆袭杠杆边际抬升
- 债基+混基发行回暖货基存量创新高
- 特征一：重仓产业债久期率先拉长
- 特征二：风险偏好未改善民企债占比下滑
- 特征三：城投债持仓向高等级倾斜
- 特征四：地产债需求回升及行业拉长久期
报告信息
- 文件全名
- 《债券市场专题报告：潮涨时分，“牛熊切换”机构持仓全景图-招商证券》
- 适合读者
- 核心数据
- 基金一季报披露率超八成
- 债基混基发行2569亿份
- 货基存量近22万亿
- 7天年化收益率普遍4.1%以上
- 地产债配置集中在AAA等级
- 核心议题
常见问题
《2018债券市场专题报告：牛熊切换机构持仓全景图｜资金面与配置策略分析》主要包含哪些内容?
2018年一季度债市在资金面意外宽裕和避险情绪推动下走强，基金一季报披露率超八成，揭示机构操作新特征。报告显示：利率债踏空，高等级信用债久期率先拉长；低等级民企债风险偏好未改善，城投债向高等级倾斜；地产债需求边际回升但集中在AAA等级。核心数据：债基+混基发行2569亿份，货基存量接近22万亿，7天年化收益率超4.1%。适合债券投资者、基金研究员、固定收益分析师、金融机构及投资经理深入洞察。核心数据:基金一季报披露率超八成;债基混基发行2569亿份;货基存量近22万亿。
这份报告由哪家机构发布?
本报告由招商证券发布,发布于 2018 年。
这份报告覆盖哪一年、篇幅多大?
覆盖 2018 年,全文约 12。
这份报告是免费的吗?如何获取?
本报告免费查阅,登录资料宝后即可在线获取完整内容。
这份报告适合哪些读者?
适合债券投资者、基金研究员、固定收益分析师、金融机构等读者参考。
报告涉及哪些关键议题?
重点分析了金融投资、配置策略、资金面、债券等议题。
继续阅读
查看全部 →