天风证券商品期货CTA专题报告（三）：策略的趋势过滤｜2017

报告摘要

品种趋势的强弱是趋势策略盈利的关键因素——螺纹钢、焦炭等强趋势品种盈亏比优势明显，而弱趋势品种易造成亏损。本报告深入分析如何通过趋势过滤控制弱趋势品种亏损，并提出更谨慎建仓策略：降低交易次数而非追求高盈亏比。核心结论：趋势性越强，策略回测效果越好；多品种系统应依赖强趋势品种盈利，弱趋势品种亏损需可控。适合期货CTA策略研究者、量化交易员、金融工程分析师及商品期货投资者参考。

📋 报告目录

1. 不过滤趋势
2. 黑色系（螺纹钢、铁矿石、焦炭）
3. 有色系（沪铝）