瑞信于2018年4月发布美国寿险行业展望报告，核心观点：寿险公司业务组合多元化，资本轻型业务（如国际保险、资产管理）估值高于资本重型业务（如个人寿险、可变年金）。报告建立Forward P/E与产品组合因子的回归模型（R²=82%），指出Voya（VOYA）因对冲成本被低估、Brighthouse（BHF）面临下行风险、Prudential（PRU）虽业务优质但估值可能不够低、MetLife（MET）价值被低估、Athene（ATH）增长强劲。同时探讨利率与寿险股相关性的减弱趋势。适合保险分析师、投资经理、金融研究员及关注美股保险板块的投资者阅读。
瑞信于2018年4月发布美国寿险行业展望报告，核心观点：寿险公司业务组合多元化，资本轻型业务（如国际保险、资产管理）估值高于资本重型业务（如个人寿险、可变年金）。报告建立Forward P/E与产品组合因子的回归模型（R²=82%），指出Voya（VOYA）因对冲成本被低估、Brighthouse（BHF）面临下行风险、Prudential（PRU）虽业务优质但估值可能不够低、MetLife（MET）价值被低估、Athene（ATH）增长强劲。同时探讨利率与寿险股相关性的减弱趋势。适合保险分析师、投资经理、金融研究员及关注美股保险板块的投资者阅读。
瑞信于2018年4月发布美国寿险行业展望报告，核心观点：寿险公司业务组合多元化，资本轻型业务（如国际保险、资产管理）估值高于资本重型业务（如个人寿险、可变年金）。报告建立Forward P/E与产品组合因子的回归模型（R²=82%），指出Voya（VOYA）因对冲成本被低估、Brighthouse（BHF）面临下行风险、Prudential（PRU）虽业务优质但估值可能不够低、MetLife（MET）价值被低估、Athene（ATH）增长强劲。同时探讨利率与寿险股相关性的减弱趋势。适合保险分析师、投资经理、金融研究员及关注美股保险板块的投资者阅读。核心数据:Forward P/E=3.4+8.5×Product Mix Factor;R²=82%;Voya 10x P/E。
本报告由瑞信（Credit Suisse）发布,发布于 2018 年。
覆盖 2018 年,全文约 25。
本报告免费查阅,登录资料宝后即可在线获取完整内容。
适合投资者、保险分析师、行业研究员、金融从业者等读者参考。
重点分析了金融投资、美国寿险、瑞信等议题。