金融工程专题报告：基于价格发现视角的黑色系商品建模分析｜东证期货2018

报告摘要

本报告从基本面量化角度，基于价格发现视角对黑色系商品（螺纹钢、热轧卷板、铁矿石、焦煤、焦炭）进行建模分析。通过向量自回归模型构建日度预测模型，并开展样本内与样本外策略回测。核心发现：螺纹钢期货价格发现功能最强，铁矿石最弱，普氏指数主导定价。报告提出推广期货点价模式、基差贸易等建议，助力企业风险管理。适合期货投资者、黑色系产业链企业、金融工程研究员及量化交易者参考。

📋 核心要点(部分)

1. 导读：黑色系商品现货的风险管理
2. 逻辑支撑研究方法和数据
3. 螺纹钢价格预测的建模分析
4. 铁矿石价格预测的建模分析
5. 焦煤价格预测的建模分析
6. 焦炭价格预测的建模分析