聚焦建材行业2026年下半年投资策略:AI算力革命引爆需求,玻纤量价齐升进入高景气赛道。报告认为,在全球AI资本开支进入加速期的情况下,PCB需求呈量级的跃升,从而驱动电子布进入超级周期。而在需求持续爆发,产能提升进度相对缓慢叠加之下,供需缺口短期难以解决,预计电子布价格在2026年下半年将延续上行趋势。报告认为,消费建材企业当前处于盈利及估值的周期底部,涨价标志着行业从持续数年的“低价内卷”正式迈入“价格回归”通道,后续企业利润回升,将带动业绩修复及估值的提振,股价向上具备一定弹性。
聚焦建材行业2026年下半年投资策略:AI算力革命引爆需求,玻纤量价齐升进入高景气赛道。报告认为,在全球AI资本开支进入加速期的情况下,PCB需求呈量级的跃升,从而驱动电子布进入超级周期。而在需求持续爆发,产能提升进度相对缓慢叠加之下,供需缺口短期难以解决,预计电子布价格在2026年下半年将延续上行趋势。报告认为,消费建材企业当前处于盈利及估值的周期底部,涨价标志着行业从持续数年的“低价内卷”正式迈入“价格回归”通道,后续企业利润回升,将带动业绩修复及估值的提振,股价向上具备一定弹性。
聚焦建材行业2026年下半年投资策略:AI算力革命引爆需求,玻纤量价齐升进入高景气赛道。报告认为,在全球AI资本开支进入加速期的情况下,PCB需求呈量级的跃升,从而驱动电子布进入超级周期。而在需求持续爆发,产能提升进度相对缓慢叠加之下,供需缺口短期难以解决,预计电子布价格在2026年下半年将延续上行趋势。报告认为,消费建材企业当前处于盈利及估值的周期底部,涨价标志着行业从持续数年的“低价内卷”正式迈入“价格回归”通道,后续企业利润回升,将带动业绩修复及估值的提振,股价向上具备一定弹性。
本报告由东莞证券发布,发布于 2026 年。
覆盖 2026 年。
本报告为付费报告,可在资料宝站内下单后获取完整内容。
重点分析了投资策略、AI、建材、算力等议题。