聚焦电力设备行业系列报告(51):北美缺电进入兑现期,SOFC大规模商业化加速。Bloom Energy 在手订单持续高增,已从订单和商业化能力验证行业需求前景;进入 BE 全球供应链体系及积极布局 SOFC 的国内企业将迎来明确业绩增量,国内 SOFC 示范项目亦在快速追赶。在手订单增长至 116GW(环比+16%),预计 26 年底将达到至少 125GW。26Q2,GEV 燃气轮机新签订单 12.1GW,同比+137%、环比+49%,创下历史新高,而交付仅为 3.3GW(环比-21%),订单-交付剪刀差扩大至 8.8GW,燃机实际交付仍受上游供应链尤其是热端部件的严重掣肘。
聚焦电力设备行业系列报告(51):北美缺电进入兑现期,SOFC大规模商业化加速。Bloom Energy 在手订单持续高增,已从订单和商业化能力验证行业需求前景;进入 BE 全球供应链体系及积极布局 SOFC 的国内企业将迎来明确业绩增量,国内 SOFC 示范项目亦在快速追赶。在手订单增长至 116GW(环比+16%),预计 26 年底将达到至少 125GW。26Q2,GEV 燃气轮机新签订单 12.1GW,同比+137%、环比+49%,创下历史新高,而交付仅为 3.3GW(环比-21%),订单-交付剪刀差扩大至 8.8GW,燃机实际交付仍受上游供应链尤其是热端部件的严重掣肘。
聚焦电力设备行业系列报告(51):北美缺电进入兑现期,SOFC大规模商业化加速。Bloom Energy 在手订单持续高增,已从订单和商业化能力验证行业需求前景;进入 BE 全球供应链体系及积极布局 SOFC 的国内企业将迎来明确业绩增量,国内 SOFC 示范项目亦在快速追赶。在手订单增长至 116GW(环比+16%),预计 26 年底将达到至少 125GW。26Q2,GEV 燃气轮机新签订单 12.1GW,同比+137%、环比+49%,创下历史新高,而交付仅为 3.3GW(环比-21%),订单-交付剪刀差扩大至 8.8GW,燃机实际交付仍受上游供应链尤其是热端部件的严重掣肘。核心数据:在手订单增长至 116GW(环比+16%),预计 26 年底将达到至少 125GW;26Q2,GEV 燃气轮机新签订单 12.1GW,同比+137%、环比+49%,创下历史新高,而交付仅为 3.3GW(环比-21%),订单-交付剪刀差扩大至 8.8GW,燃机实际交付仍受上游供应链尤其是热端部件的严重掣肘。
本报告由招商证券发布,发布于 2026 年。
覆盖 2026 年。
本报告为付费报告,可在资料宝站内下单后获取完整内容。
重点分析了商业化、电力、设备、数据中心等议题。