宏观深度报告 报告日期:2026 年 08 月 02 日从战略前沿走向规模化商业化应用:为何持续看好国产替代?——政策重心的切换透露了哪些信息?核心观点2026 年 7 月 30 日,中共中央政治局召开会议,会议强调,要有效扩大国内需求,适应不同群体消费需求扩大优质供给,挖掘服务消费潜力。积极推动前沿技术突破和未来产业发展,着力打造新兴支柱产业,持续推动传统产业改造升级。市场在讨论 AI 算力基建时,容易把重点放在短期资本开支规模上,但电信网络基建告诉我们,真正决定行情持续性的不是第一年建了多少基站,而是渗透率曲线是否进入自我强化阶段。
宏观深度报告 报告日期:2026 年 08 月 02 日从战略前沿走向规模化商业化应用:为何持续看好国产替代?——政策重心的切换透露了哪些信息?核心观点2026 年 7 月 30 日,中共中央政治局召开会议,会议强调,要有效扩大国内需求,适应不同群体消费需求扩大优质供给,挖掘服务消费潜力。积极推动前沿技术突破和未来产业发展,着力打造新兴支柱产业,持续推动传统产业改造升级。市场在讨论 AI 算力基建时,容易把重点放在短期资本开支规模上,但电信网络基建告诉我们,真正决定行情持续性的不是第一年建了多少基站,而是渗透率曲线是否进入自我强化阶段。
宏观深度报告 报告日期:2026 年 08 月 02 日从战略前沿走向规模化商业化应用:为何持续看好国产替代?——政策重心的切换透露了哪些信息?核心观点2026 年 7 月 30 日,中共中央政治局召开会议,会议强调,要有效扩大国内需求,适应不同群体消费需求扩大优质供给,挖掘服务消费潜力。积极推动前沿技术突破和未来产业发展,着力打造新兴支柱产业,持续推动传统产业改造升级。市场在讨论 AI 算力基建时,容易把重点放在短期资本开支规模上,但电信网络基建告诉我们,真正决定行情持续性的不是第一年建了多少基站,而是渗透率曲线是否进入自我强化阶段。
本报告由浙商证券发布,发布于 2026 年。
覆盖 2026 年。
本报告为付费报告,可在资料宝站内下单后获取完整内容。
重点分析了商业化、政策、数据中心、产业链等议题。