2018年50ETF期权交易报告｜择时策略与动量效应分析｜爱建证券

报告摘要

动量效应能否在50ETF期权交易中实现闲置资金以小搏大？爱建证券本报告基于时间序列建模优化参数，样本外检验显示：上证50ETF择时策略最大回撤仅16%，而期权交易最大收益可达1200%，29次交易信号中最大亏损为全部权利金。报告从动量效应出发，系统阐述上证50ETF择时策略的构建与期权交易的回报计算，为投资者提供量化策略参考。适合期权交易者、量化投资者、金融衍生品研究员及证券分析师。

📋 核心要点(部分)

1. 1、简介（动量效应、市场重要指数相关性）
2. 2、上证50ETF（相关性、时间序列建模）
3. 3、上证50ETF择时（择时表达式、策略表现）
4. 4、上证50ETF期权（样本外参数检验、期权交易策略、期权交易回报计算）