公募基金业绩可持续性分析｜FOF量化系列｜浙商证券2018

报告摘要

本报告深入分析中国公募基金业绩可持续性问题，基于Fama五因子及Carhart动量因子模型，实证发现自2010年以来公募基金业绩可持续性稳健存在。核心发现：规模在10亿-22亿的基金可持续性最好；投资集中度与交易佣金/规模处于两极端的基金业绩持续性更强；夏普比最高的基金倾向于未来反转。适合FOF基金经理、量化研究员、基金投资者及券商分析师参考，助力优选基金、优化投资组合。

📋 报告目录

1. 1. 引言与文献综述
2. 2. 样本与数据
3. 3. 绩效分析
4. 4. 可持续性存在性
5. 5. 可持续性影响因素