债市策略系列报告之二：我们眼中的骑乘策略 | 国信证券2018固定收益深度报告

报告摘要

本报告是国信证券债市策略系列的第二篇，深入剖析骑乘策略在固定收益投资中的应用。通过实证分析，报告揭示了骑乘策略与持有至到期策略的安全边界、获利原理及债券标的选择方法。核心发现包括：临界收益率概念、收益率曲线陡峭度对策略收益的影响，以及如何运用定量方法筛选最优骑乘标的。报告基于2018年市场数据，适合债券基金经理、固定收益分析师、金融研究员及投资顾问参考，帮助提升收益率曲线策略的实战能力。

📋 报告目录

1. 前言
2. 骑乘策略介绍
3. 骑乘策略的实证分析（安全边界、获利原理、标的选择）