数量化专题之九十二：基于动态模分解的价格模式挖掘｜国泰君安2017金融工程报告

报告简介

本报告创新性地将流体力学中的动态模分解（DMD）模型引入股市分析，用于挖掘短中期价格模式并构建量化择时策略。核心亮点：1）DMD算法可同时捕捉趋势市和震荡市机会，胜率近九成；2）主导特征值模大于1预示趋势扩张，小于1预示趋势衰弱，接近1预示震荡；3）基于主导特征值与拟合优度的事件交易策略，过去11年发出25次信号，千三手续费下累积收益70%，最大回撤仅7%；4）单边买入策略年化收益率21.7%，优化卖点后达24.1%，夏普比率1.61。适合量化研究员、金融工程师、投资经理、金融工程学生及技术分析爱好者。

报告目录

引言、动态模分解算法简介、动态模分解对股票价格模式挖掘的启示、基于动态模分解的择时策略、总结与展望、附录:定理的证明