2019期权年报｜南华期货：50ETF、豆粕、白糖、铜期权策略全解析

报告摘要

2019年期权市场迎来新起点，波动率回归平稳，投资机会何在？本报告由南华期货独家发布，深度解析50ETF、豆粕、白糖、铜四大期权品种的市场运行与波动率情况。50ETF期权探底后趋于盘整，波动率明显回落，适合部署卖跨与备兑策略；豆粕期权受国际贸易摩擦和非洲猪瘟影响，短期价格承压，长期将向均值回归；白糖期权隐含波动率结构出现量化策略机会，建议配合方向性策略使用；铜期权隐含波动率处于历史低位，看涨低于看跌，建议适时做多波动率。报告还涵盖分红合约套利、卖方到期策略等实战内容。适合期权交易者、期货投资者、金融分析师、量化策略研究员及投资机构参考，帮助把握2019年期权市场的平稳回归机遇。

📋 核心要点(部分)

1. 50ETF期权市场运行情况
2. 50ETF期权策略情况
3. 豆粕期权市场运行情况
4. 豆粕期权波动率情况
5. 豆粕期权行权情况
6. 白糖期权波动率结构分析
7. 铜期权隐含波动率期限结构分析