2019年宏观大类资产配置手册第九期｜外资买中国全球资产百年走势启示

报告摘要

本报告基于全球资产百年历史走势，深入分析外资流入中国对大类资产配置的影响。核心亮点：1) 2019年一季度国内‘经济差、金融条件松’格局持续，资本市场回暖迹象显现；2) 海外市场波动高位下，中国资产具避风港效应；3) 量化模型建议权益资产配置比例显著提升，沪深300权重高于创业板；4) 中低风险组合中信用债配置提升，下调螺纹钢和黄金比例。适合机构投资者、资产配置分析师、基金经理及金融从业者参考，助力优化2019年Q1投资组合。

📋 核心要点(部分)

1. 回顾：2018年四季度大类资产风险偏好继续下行
2. 第一部分：未来一个季度的宏观环境
3. 第二部分：大类资产配置的定性分析
4. 第三部分：量化模型对资产配置建议的验证