2019年1月对冲基金报告：私募表现全面回暖，股票多头拔得头筹 | 上海证券

报告摘要

2019年1月，私募基金整体表现一扫2018年萎靡，平均收益率达2.54%，正收益产品占比80.30%。股票多头策略以2.84%的平均收益拔得头筹，受益于大盘蓝筹反弹和择时操作；过去12个月管理期货策略表现最佳，平均收益11.45%，而定向增发垫底。低风险产品在股市下行中抗跌性凸显，过去一年平均累积收益仅-0.20%。基础市场方面，A股触底反弹，沪深300涨6.34%，债券先涨后跌，商品大涨6.82%。私募行业管理规模微降，发行量同比降55%。市场观点：星石投资认为五大利空全面反转，世诚投资提示更大波动但下行有限。适合私募基金经理、投资者、金融分析师、资产管理人等阅读，把握2019年初私募业绩全景与策略分化。

📋 核心要点(部分)

1. 基础市场回顾
2. 私募基金业绩分析
3. 私募行业数据
4. 私募基金评价体系
5. 市场观点