行业轮动策略研究：回溯、动量、估值与情绪分析｜东北证券2017投资策略报告

本报告由东北证券于2017年6月发布，深度剖析行业轮动策略中的关键因素：回溯参数敏感性、动量与反转效应、估值影响及情绪一致性。核心发现：涨幅排名2-5的行业年化收益达25.16%，显著优于首尾行业；情绪一致性分组策略年化收益22.38%，超额收益稳定。报告通过2005-2017年数据回测，揭示策略路径依赖问题，并推荐动量策略选择涨幅排名2-5的行业。适合量化研究员、投资经理、金融分析师及策略投资者参考。核心数据:排名2-5行业年化收益25.16%;排名第1行业年化收益6.47%;情绪一致性第1组年化收益22.38%。

本报告由东北证券发布,发布于 2017 年。

覆盖 2017 年,全文约 16。

本报告免费查阅,登录资料宝后即可在线获取完整内容。

适合量化研究员、投资经理、金融分析师、策略投资者等读者参考。

重点分析了金融投资、轮动策略、东北证券、投资策略等议题。