LCR考核对商业银行流动性影响深度报告｜中金公司2017年研究

报告摘要

本报告由中金公司固定收益研究团队撰写，深入分析流动性覆盖率（LCR）考核对商业银行的约束与影响。核心内容包括：LCR定义与监管要求（2018年底前达100%）、合格流动性资产构成、机构间资金往来影响、中小银行达标困境（部分银行仅及格）、以及LCR考核对流动性和债券市场的五大影响。报告还提供MLF操作对LCR的传导机制、银行应对措施（如发展长期负债、降低错配）等实操分析。适合银行从业者、固收投资者、监管政策研究者及金融行业分析师阅读，帮助理解流动性监管框架及其市场效应。

📋 核心要点(部分)

1. BaselⅢ流动性监管指标
2. 主要地区流动性监管新规
3. LCR披露要求
4. 优质流动性资产构成
5. 未来30日现金流出分项
6. 未来30日现金流入分项
7. 美国超储规模与Libor期限利差
8. 优质货币基金规模变化
9. 部分上市银行LCR指标
10. 银行负债与资产结构
11. 公开市场操作未到期期限结构