板块及行业指数价格分段研究｜数量化专题之九十｜国泰君安2017

报告摘要

本报告从“走势结构”新视角出发，研究板块与行业指数择时问题，为板块轮动投资提供量化依据。核心发现：多数板块指数（如上证综指、上证50、中小板指等）在日线级别对应30分钟级别出现7段时大概率反转；22个行业指数（如钢铁、建筑、电力设备等）在5、7或9段时大概率反转。同时提出“波段跟随确认”三大规律，揭示强确定性机会、领先指示器及独立行情。历史回测显示，板块指数跟随确认概率达87%，平均收益空间2.14%；行业指数概率78%，收益空间2.07%。适合量化研究员、金融工程分析师、投资经理及对择时策略感兴趣的投资者。

📋 核心要点(部分)

1. 引言
2. 日线级别对应30分钟级别段数统计
3. 板块指数篇
4. 行业指数篇
5. 规律总结