低利率环境下险资配置策略：利差损风险尚远，关注超长期国债与国债期货机遇
2020-07金融投资28📊 平安证券免费
报告维度
- 📄 文件全名
- 《保险行业险资配置系列报告之一：低利率渐近，利差损尚远-平安证券》
- 🎯 适合读者
- 保险投资者固收分析师金融机构投资经理
- 📊 核心数据
- 10%-15%
- 🏷️ 核心议题
- #金融投资#金融投资研究
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报告摘要
本报告分析长端利率下行对保险股估值的影响，指出市场对利差损过度担忧，建议抓住利率高点加配超长期国债和地方债，利用国债期货对冲风险。核心数据：久期缺口7年+，资产久期5年+，固收类再配置比例10%-15%。
📋 核心要点(部分)
- 长端利率下行影响
- 大类资产配置与再配置压力
- 政府债与国债期货配置机遇
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