量化市场观察：价量择时胜率略有上升，市值因子表现突出-2022年1月东兴证券

报告摘要

报告基于东兴金工短期价量行业配置模型，推荐石油石化、轻工制造等六大行业。行业轮动策略年化收益率16.71%，夏普比率0.72，超额年化9.15%。市值因子强势反弹，一致预期因子表现亮眼，波动率因子在多个股票池突出。可转债方面，正股一致预期因子获正多空收益。

📋 核心要点(部分)

1. 行业配置模型
2. 行业轮动策略表现
3. 量化选股因子分析
4. 可转债因子分析