重大事件期权波动率策略复盘｜2018年金融工程专题报告｜东证期货

报告摘要

重大事件驱动的波动率尖峰为期权波动率策略带来重要机会。本报告由东证期货高级分析师王冬黎撰写，深度复盘2018年及历史上50ETF期权波动率几次重大行情，基于跨式策略、反套利价差、裸期权策略等，总结事件波动率交易机会与布局。核心结论：日历事件中跨式策略相对最优，能同时捕捉标的大幅涨跌收益，且受益于波动率走高；突发事件下期权波动率策略对冲价值显著，小比例资金买入认沽期权可获高倍数下行保护。报告还揭示了波动率曲面倾斜程度变化的风险。适合期权交易员、金融工程研究人员、量化投资者、风险管理师、金融衍生品从业者学习参考。

📋 报告目录

1. 波动率未来走势判断
2. 基本期权波动率策略回顾
3. 波动率策略收益风险分析
4. 波动率曲面倾斜程度变化的风险
5. 重大事件波动率策略布局
6. 重大事件波动率策略复盘总结